12b-1: Memahami Biaya Reksa Dana

Apa itu aset dasar?

Kepemilikan inti adalah investasi inti dari portofolio jangka panjang. Saat membangun portofolio Anda, penting bahwa kepemilikan utama memiliki riwayat layanan yang andal dan pengembalian yang konsisten.

Strategi umum yang digunakan oleh investor adalah memegang aset yang mengikuti pasar luas dalam jangka waktu yang lama, seperti dana indeks S&P 500. Mereka kemudian akan meningkatkan aset tersebut dengan saham tertentu atau dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) untuk menciptakan peluang pengembalian yang disesuaikan dengan risiko yang lebih tinggi.

Investasi sekunder ini disebut kepemilikan satelit atau non-esensial. Mereka fokus pada saham pertumbuhan atau sektor tertentu dari pasar yang akan mengungguli. Setelah investor membangun posisi dasar yang kuat untuk portofolio investasi mereka, mereka memiliki lebih banyak fleksibilitas untuk mengambil risiko di area lain dari portofolio mereka.

Poin penting untuk diingat

  • Kepemilikan inti adalah investasi inti dari portofolio jangka panjang, jadi penting bahwa mereka memiliki riwayat layanan yang andal dan pengembalian yang konsisten.
  • Contoh investasi inti adalah dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang melacak dana indeks atau sekelompok saham blue-chip.
  • Kepemilikan dasar bukan merupakan keseluruhan portofolio; mereka umumnya diadakan di samping investasi sekunder yang menargetkan sektor atau kelompok industri tertentu.

Bagaimana Dana Inti Bekerja

Posisi inti dalam portofolio yang terdiversifikasi dengan baik cenderung mengungguli portofolio yang seluruhnya terdiri dari saham pertumbuhan. Portofolio dengan kepemilikan inti yang konsisten dan andal akan mendapat manfaat dari pertumbuhan yang stabil di sektor ekonomi yang lebih aman, sambil juga memanfaatkan peluang pertumbuhan dalam investasi sekundernya.

Ketika Anda membangun portofolio jangka panjang dengan kepemilikan inti, juga lebih mudah untuk memantau dan menyeimbangkan kembali karena hanya berisi beberapa investasi. Selain itu, dengan jenis strategi ini, investor dapat mengharapkan lebih sedikit volatilitas dan kerugian daripada portofolio yang dikelola secara aktif. Ini dapat membantu membatasi efek negatif dari pajak dan komisi perdagangan terhadap pengembalian.

Investasi dasar tipikal

Kepemilikan inti sering kali terdiri dari dana indeks seperti Dow 30 dan S&P 500. Ada juga saham individu yang dapat menopang kinerja jangka panjang portofolio. Misalnya, Apple (AAPL), Amazon (AMZN), dan Google (GOOGL) semuanya telah berkinerja baik selama dekade terakhir dan diperkirakan akan tetap kompetitif di tahun-tahun mendatang.

Atribut lain dari kepemilikan dasar

Kepemilikan inti sangat penting untuk kinerja jangka panjang dari portofolio investor. Oleh karena itu, aset yang membentuk komponen aset inti dari suatu portofolio harus memiliki karakteristik tertentu. Perusahaan harus memiliki sejarah mendistribusikan kembali kelebihan keuntungan kepada pemegang saham melalui pembelian atau pembayaran dividen. Perusahaan diharapkan untuk mencatat pertumbuhan laba yang konsisten dengan setiap kuartal yang lewat. Perusahaan mungkin juga memiliki pangsa pasar yang tinggi, pengenalan merek yang kuat, dan mencari peluang pertumbuhan di masa depan. Misalnya, mereka mungkin memiliki rencana untuk memperkenalkan produk baru ke pasar atau memperluas pasar mereka. Keputusan ini sering mengarah pada peningkatan potensi pertumbuhan dan pengembalian saham yang lebih baik.

Tinggalkan Balasan

Alamat email Anda tidak akan dipublikasikan. Ruas yang wajib ditandai *