Berinvestasi melalui crowdfunding ekuitas: risiko dan manfaat

Crowdfunding mengacu pada penggalangan dana dari publik (yaitu “kerumunan”), terutama melalui forum online, media sosial, dan situs web crowdfunding untuk mendanai bisnis baru, proyek, atau bisnis baru. Crowdfunding ekuitas berjalan lebih jauh. Sebagai imbalan untuk jumlah uang yang relatif kecil, investor publik mendapatkan bagian proporsional dari ekuitas di perusahaan bisnis.

Sebelumnya, pemilik bisnis memperoleh dana tersebut dengan meminjam dari teman dan keluarga, mengajukan pinjaman bank, menggunakan investor malaikat, atau pergi ke ekuitas swasta atau perusahaan ekuitas swasta. Sekarang dengan crowdfunding mereka memiliki opsi tambahan.

Crowdfunding ekuitas dengan cepat mendapatkan popularitas. Menurut penelitian oleh Values ​​Reports, pasar crowdfunding global bernilai $ 10,2 miliar pada 2018 dan diperkirakan akan tumbuh menjadi $ 28,8 miliar pada 2025. Tetapi seperti halnya bentuk investasi apa pun, berinvestasi melalui crowdfunding ekuitas memiliki risiko dan imbalannya sendiri.

Risiko crowdfunding ekuitas

Risiko kegagalan lebih besar

Bisnis yang telah dikapitalisasi melalui crowdfunding ekuitas bisa dibilang memiliki risiko kegagalan yang lebih besar daripada bisnis yang didanai melalui modal ventura atau cara tradisional lainnya yang memberikan bantuan kepada para profesional berpengalaman untuk memulai memenuhi tantangan pengembangan pertama. Keberhasilan suatu usaha tidak dapat dijamin dengan pembiayaan saja. Tanpa rencana bisnis dan struktur pendukung yang tepat, bahkan bisnis yang menjanjikan pun bisa gagal.

Penipuan

Forum online dan media sosial sangat cocok untuk crowdfunding karena menawarkan jangkauan yang luas, skalabilitas, kenyamanan, dan kemudahan pencatatan. Tetapi karakteristik yang sama ini juga memudahkan penjahat untuk mendirikan bisnis yang meragukan untuk menarik crowdfunding ekuitas dari investor naif atau pemula. Jangan pernah melewatkan langkah uji tuntas dari setiap investasi yang Anda pertimbangkan.

Bertahun-tahun untuk terwujud

Setiap investor mengharapkan pengembalian di masa depan. Namun, pengembalian ekuitas dari perusahaan crowdfunded bisa memakan waktu bertahun-tahun untuk terwujud, jika sama sekali. Misalnya, manajemen mungkin menyimpang dari rencana bisnis atau mengalami kesulitan untuk memajukan bisnis. Seiring waktu, ini dapat menyebabkan erosi modal daripada penciptaan kekayaan. Mungkin ada biaya peluang yang terkait dengan investasi Anda yang harus Anda pertimbangkan karena mengikat modal yang dapat digunakan di tempat lain.

Keamanan portal atau platform crowdfunding

Dalam beberapa tahun terakhir, peretas telah menunjukkan kemampuan yang mengkhawatirkan untuk membobol gudang data perusahaan dan lembaga keuangan terkemuka yang tampaknya tidak dapat ditembus dan mencuri detail kartu kredit dan informasi lainnya yang berharga bagi pelanggan.

Risiko serupa juga terjadi pada portal dan platform crowdfunding, yang rentan terhadap serangan peretas dan penjahat dunia maya. Jadi selain meneliti investasi itu sendiri, pastikan juga untuk melihat platformnya dari dekat. Kickstarter, Indiegogo, Crowdfunder, dan GoFundMe patut dilihat.

Investasi berkualitas lebih rendah adalah norma

Untuk skeptis, muncul pertanyaan apakah bisnis hanya akan menggunakan crowdfunding sebagai upaya terakhir. Misalnya, jika sebuah bisnis tidak dapat menarik dana dari sumber pendanaan awal konvensional seperti investor malaikat dan pemodal ventura, mungkin beralih ke crowdfunding ekuitas. . Jika hal ini memang terjadi, perusahaan yang dibiayai oleh dana ekuitas kemungkinan akan menjadi peluang investasi yang lebih buruk dengan potensi pertumbuhan yang terbatas.

Imbalan dari crowdfunding ekuitas

Potensi pengembalian non-standar

Karena risikonya tinggi, potensi keuntungan besar dari crowdfunding ekuitas juga tinggi. Kisah akuisisi Facebook senilai $ 2 miliar atas pembuat headset realitas virtual crowdfunded Oculus Rift pada tahun 2014 kini telah menjadi legenda. Oculus Rift mengumpulkan $ 2,4 juta di portal crowdfunding Kickstarter dari 9.500 orang.

Namun, karena penyandang dana ini adalah donor dan bukan investor, mereka tidak menerima pembayaran apa pun dari akuisisi Facebook. Jika Oculus Rift telah meningkatkan modal awalnya melalui crowdfunding, pembelian Facebook akan menghasilkan perkiraan pengembalian antara 145 dan 200 kali investasi individu, menurut Chance Barnett, CEO Crowdfunder, dan lainnya. Ini berarti bahwa investasi sederhana sebesar $250 akan menghasilkan pendapatan sebesar $36.000 hingga $50.000.

Jika Anda mempertimbangkan untuk berpartisipasi dalam crowdfunding ekuitas, selalu pastikan Anda melakukannya sebagai investor dan bukan sebagai donor.

Kemungkinan berinvestasi sebagai investor terakreditasi

Sebelum munculnya crowdfunding, hanya investor terakreditasi – individu dengan kekayaan bersih tinggi dengan tingkat pendapatan tertentu atau aset tertentu – yang dapat berpartisipasi dalam usaha spekulatif tahap awal yang menjanjikan imbalan tinggi dan risiko yang sama tingginya.

Ambang batas minimum untuk investasi semacam itu cukup tinggi. Namun, crowdfunding ekuitas memungkinkan investor rata-rata untuk menginvestasikan jumlah yang jauh lebih kecil dalam usaha semacam itu. Dalam hal itu, ini menyamakan kedudukan antara investor terakreditasi dan non-terakreditasi.

Tingkat kepuasan yang lebih tinggi

Berinvestasi melalui crowdfunding ekuitas dapat memberi investor tingkat kepuasan pribadi yang lebih besar daripada berinvestasi di perusahaan blue-chip atau perusahaan besar. Memang, investor dapat memilih untuk fokus pada perusahaan atau ide yang sesuai dengannya, atau yang terlibat dalam penyebab yang sangat diyakini investor. Misalnya, investor yang sadar lingkungan dapat memilih untuk berinvestasi di perusahaan yang mengembangkan metode pengukuran polusi udara yang lebih efisien.

Crowdfunding ekuitas dapat menawarkan lebih banyak kemungkinan untuk investasi yang ditargetkan seperti itu daripada perusahaan publik.

Bisnis dan penciptaan lapangan kerja yang lebih besar

Usaha kecil dan menengah (UKM), tulang punggung ekonomi Amerika Utara, adalah penerima manfaat terbesar dari megatren crowdfunding. Dengan memungkinkan akses yang lebih mudah ke modal investor bagi perusahaan yang sebelumnya akan mengalami kesulitan untuk mendapatkannya, crowdfunding ekuitas diharapkan dapat meningkatkan ekonomi lokal dan nasional melalui penciptaan bisnis baru dan penciptaan lapangan kerja. Investor bisa senang dengan kontribusi mereka.

Crowdfunding ekuitas Perlindungan investor

Pada tahun 2015, Komisi Sekuritas dan Bursa A.S. mengeluarkan aturan akhir yang memudahkan usaha kecil mengakses modal sambil memberi investor lebih banyak pilihan investasi. Aturan ini, yang disebut regulasi A + dan diamanatkan oleh Judul IV undang-undang Jumpstart Our Business Startups (JOBS), dirancang untuk mempromosikan crowdfunding ekuitas.

Sementara kaum puritan mungkin mengeluh bahwa peningkatan peraturan akan menghalangi semangat bebas dan sistem kehormatan dari crowdfunding, kenyataannya adalah dengan menghalangi penipu, peraturan ini dapat berfungsi untuk memperluas arena crowdfunding secara signifikan.

Garis bawah

Berinvestasi melalui crowdfunding ekuitas memiliki risiko seperti peningkatan risiko kegagalan, penipuan, pengembalian yang meragukan, kerentanan terhadap serangan peretas, dan investasi yang buruk. Tetapi juga menawarkan imbalan seperti potensi keuntungan yang besar, tingkat kepuasan pribadi yang lebih besar, kemampuan untuk berinvestasi sebagai investor terakreditasi, dan prospek peningkatan ekonomi melalui penciptaan bisnis dan lapangan kerja. .

Tinggalkan Balasan

Alamat email Anda tidak akan dipublikasikan. Ruas yang wajib ditandai *